电诈帝国的兴衰，从辉煌至制裁之路
本文讲述了一个电诈帝国的崛起和崩塌历程，从辉煌到制裁的过程，这个电诈帝国曾经一度繁荣昌盛，利用电信网络进行欺诈活动，获取巨额利润，随着监管部门的加强打击和公众意识的提高，这个帝国逐渐走向衰败，由于涉嫌违法犯罪，这个电诈帝国被严厉制裁，其辉煌不再。
一个电诈帝国的崛起和崩塌 从辉煌到制裁！一场由国际制裁触发的挤兑危机席卷了柬埔寨华人金融圈。在金边诺罗顿大道上，成百上千名华人聚集在“汇旺”钱庄总部门前等待取钱。汇旺每天早上9点开门，陈新提前20分钟赶到，仅拿到200多号，队伍蜿蜒至隔壁停车场，发号至1000号后便停止。这场全是华人参与的聚集景象已在金边、西港等地持续一个多月。
汇旺支付（Huione Pay Plc.）拥有十余年历史，被誉为“柬埔寨支付宝”，在柬埔寨华人群体中渗透率极高。然而自今年5月起，汇旺因涉东南亚网络诈骗、洗钱等遭国际制裁，引发了一场挤兑潮。直至2025年12月3日，柬埔寨国家银行声明称，汇旺的营业执照已于2024年因违反金融法规被吊销执照且完成清算，不再是合法商业个体。
如今，汇旺总部已人去楼空，有华人手握大量汇旺余额却不知如何处置，也有灰产从业者直言，“汇旺已渗透进柬埔寨经济血脉，打掉它就是动摇灰产地基”。
汇旺危机的背后是其关联方——柬埔寨商业巨头“太子集团”的全面崩塌。自2025年10月以来，太子集团及其创始人陈志的相关消息持续发酵。这位出生于福建的“80后”，因“被美国冻结150亿美金”的消息迅速占据全球媒体头条，其一手打造的太子集团也被贴上“东南亚最大诈骗集团”的标签。
2025年12月1日，柬埔寨最大钱庄“汇旺集团”总部已人去楼空，大门前的熊猫雕像上张贴着一份《延期兑付方案》——这家机构对外宣布，全国所有门店暂停营业，预计2026年1月5日起恢复正常服务，理由是“受近期外部市场环境影响，短时间内数百万用户集中挤兑”。尽管汇旺方面公开承诺将保证客户账户余额最终全额兑付，资金“最终一分不少”，但这份公告只加剧了恐慌。
汇旺成立于2014年，在柬埔寨华人群体中渗透率极高，不少人存有资金。自2020年获得银行牌照后，汇旺成立胖大银行，并涉足加密货币领域。但自2019年起，其换汇通道频繁导致用户国内银行卡因“涉嫌洗钱或诈骗”被冻结，每年年底“跑路”传言引发的挤兑几乎成为惯例。
事实上，当地有关汇旺及其关联企业太子集团涉嫌电信诈骗的传言由来已久。据英国区块链分析公司Elliptic的调查报告，汇旺业务版图中的汇旺担保（Huione Guarantee）已成为“有史以来最大的在线非法市场”，商户可在其中销售各类电诈工具，包括个人信息和金融数据、“杀猪盘”网站开发服务、AI换脸工具，甚至用于控制电诈园区“狗贩子”的电击脚镣等，相关市场交易总额达240亿美元。
今年情势格外不同。5月，美国财政部下辖金融犯罪执法网络（FinCEN）将汇旺列为洗钱金融机构，要求美国金融机构终止金融联系，并指汇旺涉嫌为东南亚跨国诈骗犯罪组织提供洗钱服务。进入11月，随着美国财政部将汇旺列入黑名单，26日，汇旺APP被苹果商店下架，再度引发恐慌性集中取现。次日，汇旺紧急推出限额措施：老用户每日仅能支取2000美金，新用户额度更降至1000美金。
11月底，韩国加入制裁行列，制裁范围包括汇旺集团以及其子公司、太子集团董事长陈志等，冻结其在韩资产并禁止相关人员入境。进入12月，泰国也加入制裁行列。此前，新加坡已查处陈志及太子集团在新资产，制裁网络持续收紧。
一位与汇旺有过业务接触的知情人士透露，七八年前汇旺主业还是换汇，年业务吞吐量仅二三十亿，如今资金规模已达200亿以上。汇旺曾调遣十亿美金应对挤兑，但在多国制裁加码下终是无力回天。
12月3日，柬埔寨国家银行发布公告，正式确认支付服务机构汇旺支付的运营牌照已于2024年9月25日被吊销，整套清算程序已完成，并强调，截至目前，柬埔寨没有任何银行或金融机构获得合法开展加密货币交易的资格。柬国行12月5日再次发布公告称，所有尚未追回资金的汇旺用户，可在未来半个月内到柬埔寨国家银行完成登记。
汇旺的倒下还引发了连锁反应。美国制裁太子集团及太子银行后，太子银行也陷入大规模挤兑，亦有APP卡顿失灵的情况出现。社交媒体上，关于此事的声音呈现两极：普通用户忧心资金安全，有人手握1500美金汇旺余额却不知如何处置；灰色产业从业者则直言，“汇旺已渗透进柬埔寨经济血脉，打掉它就是动摇灰产地基”，称其倒下会引发“生态网断裂”。
汇旺危机的背后，是其关联方、外界普遍认为的靠山——柬埔寨商业巨头“太子集团”的全面崩塌。该集团以房地产为核心，业务横跨金融、航空、旅游、生活服务，深度渗透当地华人生活。然而，其光鲜表象之下，隐藏着庞大的灰色产业网络。
在柬埔寨，华人的衣食住行几乎离不开太子集团。金边的市中心，68层的太子大厦俯瞰着这座快速变化的城市。其在柬埔寨投资规模已达20亿美元。太子地产在金边开发中央广场、幸福广场、国际广场等公寓和商住综合体；太子寰宇地产持有西港最大的购物广场太子寰宇商场；太子银行网点遍布柬埔寨，但用户数量及影响力远不及汇旺。
航空领域，太子旗下的柬埔寨航空成立于2017年，注册资本2亿美金，因与“柬埔寨国家航空”名称相近常被混淆。该公司名下飞机不到十架，疫情期间往返中国的航线始终未断，目前仍运营金边、暹粒至广州、上海等5条中柬航线及多条东南亚航线。
生活服务方面，太子子公司傲胜集团掌控着“小龙坎”火锅、金爵夜店；打车软件“Move出行”虽标称新加坡公司，实则为太子海外子公司；外卖平台“大象外卖”则占据当地大半市场份额。
太子的“政商牌面”曾一度触及柬埔寨顶层。2022年11月柬埔寨主持东盟峰会时，时任总理洪森向25国领导人赠送的限量版手表，便由太子钟表厂制作，表盘清晰刻有集团标志。其海外布局同样惊人——陈志通过旗下香港公司，于2015年左右以12.25亿英镑从英国帝国烟草公司手中收购全球最大古巴雪茄生产商哈瓦那雪茄公司50%股份；在西港云壤投资160亿美元开发934公顷的鼎沙湾项目，总体规划由新加坡淡马锡旗下盛裕集团主导。
不过制裁后合作方纷纷切割。盛裕集团称相关规划已在2022年结束，雅诗阁也强调“仅提供管理服务，不持有物业”。
值得一提的是，陈志在柬埔寨拥有稀有“大公爵”头衔。当地名誉爵位分勋爵、公爵、大公爵三级，前两者逐渐泛滥后，“大公爵”成为新的尊贵标识，目前仅约10人拥有，虽不及“亲王”级别，却足以彰显其当地地位。
然而，光鲜产业背后，是其错综复杂的股权结构与灰色业务。多位知情人士表示，相比陈志，汇旺老板“西总”更为神秘——即便曾在汇旺任职的人，也无人知晓其真实姓名，“西总”只是所有人对他的称呼。
2025年10月14日，美国、英国联合出手制裁太子集团及其相关公司，并对太子集团创办人陈志提起刑事指控，罪名为电信欺诈与洗钱。起诉书显示，太子集团被控在柬埔寨拥有十余处电诈园区，受害者遍布全球，陈志的一名同伙曾宣称，太子集团的“杀猪盘”及相关犯罪活动每天能带来3000万美元以上的盈利。当日，美国司法部查扣了价值约150亿美元的比特币，此举不仅促成该部门史上最大规模的没收行动，有关消息也引发了舆论震动。
事实上，此轮制裁前，太子内部已察觉风声并提前“避险”。太子地产前员工称，公司2024年已裁掉一半人员，前高管预测制裁后将进一步瘦身。集团还启动“去太子化”更名，公司名字改称“金牌特工集团”（Kingsmen Group），在纽约时报广场投放广告自称“柬埔寨最值得信任的开发商”；太子幸福广场、中央广场分别易名为“巅峰”（Pinnacle）、“心脏地带”（Heartland）。但这场更名漏洞百出。监测平台“网络诈骗观察”发现，新旧集团注册地址、邮箱完全一致。
制裁落地后，太子系高管接连“异动”。10月22日，太子银行CEO黎国顺辞职；11月13日，太子地产公告CEO李建勋卸任，赵钰被任命为新任总经理，全面负责公司日常运营及业务管理。但知情人士戳破这是“找人顶锅”——新加坡籍的李建勋“假离职，仍掌权”，中国籍的赵钰仅是名义上的负责人，而真正说了算的是副总裁刘松岩。
相较于“嘎腰子”这类难辨真伪的传说，网络诈骗在柬埔寨已成为无可辩驳的常态。美国国务院9月底发布的报告估算，当地至少存在350个电诈园区，15万人被迫从事诈骗活动，实际数字或因偏远园区的隐匿性而更高——更值得警惕的是，柬埔寨政府从未逮捕过任何园区运营者。联合国6月的报告更直接将柬埔寨列为“全球最大网络犯罪中心之一”，西港、金边、国公省等地成为诈骗分子的核心据点。
此次美国的制裁名单，直接将西港金贝、干拉省财通市金运两大园区推至台前。这两个园区均因涉嫌网络诈骗被吊销赌场牌照，背后股东指向同为美国制裁对象的英达拉。美国财政部公开声明中，英达拉被指为太子集团相关犯罪集团的成员之一；亦有媒体称，英达拉曾在太子集团的多家公司中担任董事职位。
湖南人阿旭的亲身经历揭开了园区内的运作黑幕。他被做“代理”的朋友以“高薪工作”诱骗至园区时，恰好撞见朋友与诈骗公司老板边打台球边谈合作。“老板是福建来的‘90后’，开着白色宾利，早年在马来西亚靠诈骗发家；手下的代理有从缅北、菲律宾过来的，出门非迈巴赫、路虎揽胜不坐。”阿旭回忆道。
在这个封闭的“赚钱机器”里，分工极为明确：老板提供场地和诈骗平台，代理负责诱骗人员、日常管理，利润双方平分。阿旭接触的诈骗公司有200人左右，占据园区一栋楼的两层，多数是专攻“越南盘”的越南人，40名中国人则聚焦海外华侨群体，从事加密货币和跨境电商诈骗。
“越南盘特别赚钱，新人开户就敲锣，客户入金3000美金就敲鼓，园区里每天都能听到鼓声。”阿旭说，一个越南业务员每月能骗到3亿越南盾（约合1万美金），业绩黑板上的数字按越南盾计算，动辄以亿为单位。
由于财通省与越南接壤，金运园区内的越南人占比持续攀升，越南风味餐厅生意红火，中国餐厅却日渐冷清。太子系的“名门集团”便是这一变化的直接见证者。这家从园区餐饮起家的企业，在金边开有名门火锅、名门会所等高端场所——名门会所内一盘炒饭标价8888美金，堪称“天价”。
据名门集团前管理人员介绍，他们曾在金运园区拥有独立楼栋，兼做食堂和点菜餐厅，却因与园区物业产生经营利益冲突，负责人遭到殴打，再加上园内中国人减少，最终只能关门撤场。
财通省一位在园区外开中餐厅的老板补充了更残酷的细节：“我的同行在金运园区开店，除了给物业交高额抽成，后来物业自己开了冷链公司，强制要求从他们那采购食材，根本不许自己进货，最后赚的钱基本都被园区榨干了。”
一位熟悉内情的知情人士透露，金运园区的实际掌控者“包总”，原本仅在太子集团核心圈层流传，却因2023年网红“静仙女”的炫富风波进入公众视野。彼时电视剧《狂飙》热映，常晒豪车、私人飞机的“静仙女”被封为“现实版陈书婷”，她以“EVa”为昵称在社交平台分享的生活震撼全网。随后，“静仙女是太子集团创始人陈志妻子”的传言不断发酵，相关视频在B站播放量破200万，但合影细节戳破传言——其丈夫并非陈志。
太子集团前员工在接受采访时表示：“静仙女”的丈夫正是金运园区老板“包总”。该员工曾亲眼见过那台24K金斯坦威钢琴，它被安置在金边金街附近“名门餐厅”的楼上，而名门餐厅是太子系核心企业“名门集团”的产业。“静仙女”此前发布的一张照片更成为直接佐证：洒满花瓣的大床上，拼着“Welcome Chairman Bao”（欢迎包主席）的英文字样，坐实了二人的关联。
“包总”的业务触角延伸至该集团多个核心板块。除金运园区外，太子系旗下金贝系列赌场及园区、高端餐饮品牌名门集团等，均有他深度参与运营的痕迹，是陈志之外实际掌控产业的关键人物。他的商业版图中，还暗藏着色情视频制作等更隐蔽的灰色业务。
2023年10月，柬埔寨警方突击检查了位于金边繁华商业区万景岗区的大象外卖总部大楼，当场逮捕29名涉嫌拍摄色情视频的中柬籍人员，引发当地华人圈震动。事后，大象外卖与太子旗下另一家企业“泛娱乐（FUN Entertainment）”迅速发布声明撇清关系，声称仅是与涉事公司合租同一栋楼，并非大楼业主，与事件无关。但知情人士透露，被查处的色情视频制作公司，实际控制人正是“包总”。
“原本靠太子的公关能力，这类事大概率能淡化处理。”该知情人士表示，此次事件之所以被严肃查处，核心原因是拍摄内容涉及未成年人，触碰了柬埔寨法律的绝对红线，“连太子集团也无力斡旋”。
更值得关注的是，涉事大楼的业主“第一联合公司”，本身就是太子集团的子公司。这栋双子楼的另一栋，此前曾被太子系核心金融平台汇旺租作园区使用，早在2022年10月就因涉诈被警方清查过。
如今，“包总”去向成谜。
同样去向成谜的，还有位于风暴中心眼的陈志。
1987年，陈志出生在福建省连江县一个普通家庭，初二便辍学的他，在乡邻记忆中是个身高仅1.6米左右的“网瘾少年”。谁也未曾料到，这个整日泡在网吧里的年轻人，日后会在东南亚构建起一个横跨多领域的商业帝国，最终因涉嫌跨国电诈与洗钱，成为全球执法部门的重点打击对象。
2000年前后，中国互联网快速崛起，但监管尚不完善。辍学后在网吧做网管的陈志，从倒卖游戏装备、虚拟货币赚取差价起步，逐渐涉足更赚钱的灰色领域——开游戏私服、破解正版服务器，甚至组建黑客团队帮人攻击网站，一步步完成了原始资本积累。
据太子的前高管透露，这一时期他还曾与蔡文、胡小伟等人通过劫持“传奇私服”索要赎金获利，只是当时蔡、胡二人落网被罚，他却侥幸脱身。
2010年前后，携带赃款的陈志潜逃至柬埔寨，开始了“洗白”之路。他刻意隐藏过往，对外以“房地产开发商”自居，在金边郊区低价购地开办建筑公司，主营小型住宅与商铺建设。2014年，他花费25万美元通过投资移民获得柬埔寨国籍，彻底摆脱了“黑产大佬”的标签，摇身一变为“合法商人”。
《凤凰周刊》记者多方采访获悉，陈志2015年在柬埔寨创立太子集团时，还邀约多位华人参与投资，当时有人应允，亦有商人直接拒绝。据在柬多年的华商回忆，彼时太子集团寂寂无名，根本就没人听说过这个名字。但此后三年间，太子迅速崛起，到2019年，大街上已经铺天盖地到处可见太子的广告牌，已成为当地举足轻重的企业。
为巩固社会形象，陈志频频投身“公益”：柬埔寨发洪水时捐出50万美元救灾，疫情期间斥资300万美元采购医疗物资，还通过赞助奖学金、拍摄主旋律电影等方式塑造正面形象。
陈志长期致力于资金的“洗白”，他的资本版图扩张大手笔经常让人惊讶。一位内部人士透露，太子在柬埔寨投资的产业虽然很多，但是真正赚钱的项目寥寥无几，但是他通过香港公司以12.25亿英镑收购古巴哈瓦那雪茄公司50%股份，控股香港浩达控股和新加坡坤集团控股，其资本实力可见一斑。这两家公司均发表声明称，正积极就陈志被制裁寻求法律意见，以进一步了解有关制裁的程度及影响，并评估其对集团的潜在影响。
外界一直猜想，太子集团陈志到底有多少身价。据英国《泰晤士报》报道，曾经为陈志管理一部分离岸公司长达7年时间的张刚耀表示，他询问陈志时，陈志自称其净资产为600亿美元。也就是说，被美方冻结的150亿美元只是其中的四分之一。张刚耀曾帮助太子集团在中国台湾建立数十家公司和多个离岸银行账户，他称这些账户总共持有3亿美元，而且几乎每周都有25万美元流入每个账户。
这些巨额资金究竟来自何处？
公开资料中，38岁的陈志作为东南亚商界的“传奇人物”，他手握英国与柬埔寨、瓦努阿图等多国国籍，头顶柬埔寨国王授予的稀有“公爵”爵位，曾任首相洪森父子的部长级顾问，2024年刚捧回“柬埔寨年度企业家”奖杯。但这层极致光鲜的外衣下，藏着一个从2015年起便秘密构建的跨国犯罪网络——按美国的指控，他以“开赌场、建科技园”为幌子，在柬埔寨打造了十余个封闭园区，用“高薪招聘”诱骗全球民众入境，再通过非法拘禁、暴力胁迫，强迫他们沦为“杀猪盘”等网络诈骗的工具。
太子集团能在制裁中“留得青山”，源于一套简单却狡猾的避险逻辑：土地和房屋等核心资产归集团所有，园区运营则承包给第三方物业公司，“换个物业公司就行，等风头过去再卷土重来”。这种模式下，太子集团仅以“业主”身份存在，既能规避直接责任，又能牢牢掌控收益。
以金贝4园区为例，土地所有权归属太子，但管理权限早已承包给外部公司，在多次电诈打击过程中，最终园区“改头换面”继续运营。
封闭园区内的压迫，终会引发反抗。2024年5月20日晚，金贝4园区爆发100多名印度人的集体暴动，他们高举标语高呼“还我护照！我要回印度！”西港宪兵迅速赶到弹压，将约60人带回警察局。次日，印度驻柬埔寨大使德维亚尼·科布拉加德紧急赶赴西港协商，涉事的58名印度人才得以被送往金边遣返回国。
这些印度人回国后向媒体揭露了园区内的暴行：他们被虚假招聘诱骗入境后，护照被没收，被迫从事诈骗活动；有人提出回国，竟遭老板威胁“将诬陷其贩毒和贩卖人口”；业绩未达标的人则会被饿肚子、罚站、克扣工资，尊严被彻底践踏。
2025年10月15日，美国司法部的一则通报彻底撕开了陈志的伪装，也引爆了全球司法界与金融市场——陈志因涉嫌电信欺诈与洗钱被正式起诉，其名下127271枚比特币被依法没收，按当日市值计算高达150亿美元（约合人民币1069亿元）。
美国司法部指出，这笔巨额资产是陈志通过诈骗、洗钱等犯罪活动所得，原本由他掌控在私人非托管加密货币钱包中，如今已由美国政府接管。这一没收规模，创下了美国司法史上的最高纪录。
紧接着，美国财政部将太子集团跨国犯罪组织内的146个目标列入制裁名单，涵盖柬埔寨、阿联酋等多国注册的空壳公司，其中包括9家中国台湾地区的企业和3名中国台湾籍女子。纽约联邦法院的起诉书详细指控，陈志作为电诈帝国的首脑，将被贩运的劳工囚禁在“监狱般的营地”，逼迫他们实施大规模网络诈骗，全球数千人受害，其中不乏美国民众。
许多电诈园区的建筑物外墙，都设有防止逃跑的金属网。
美国财政部进一步披露了该团伙的诈骗套路：成员通过信息或社交软件联系受害者，先花数月时间建立信任关系，再以“高收益投资”为诱饵，诱导受害者将加密货币转入指定账户，实则完成资金盗取与洗钱。为提高诈骗成功率，团伙还专门培训员工——比如建议用“不是特别漂亮”的女性照片伪装身份，让骗局更具可信度。
法庭文件揭示的细节更令人震惊：陈志及其同谋运营着规模庞大的“手机农场”，仅两个窝点就有1250部手机，掌控着7.6万个社交账号，专门用于铺设诈骗网络。他们利用太子集团旗下的在线赌博、加密货币挖矿等业务作为洗钱通道，其一名同谋2018年曾吹嘘，单是电诈业务每天就能赚超3000万美元。起诉书还指出，陈志及其高层同伙借助在多个国家的政治影响力，通过贿赂外国官员等方式，为犯罪帝国“保驾护航”，规避执法部门查处。
美国的行动迅速引发全球联动，英国将拥有双重国籍的陈志列为重点打击对象，冻结其包括伦敦一栋价值近1亿英镑办公楼在内的19处资产，创下英国近年跨国电诈案件资产冻结新纪录；新加坡、中国香港地区及中国台湾地区也同步出手，各自查封的涉案资产最高达3.5亿美元。
除了诈骗之外，美英两国的调查还还原了陈志的“洗钱魔术”：他指示团伙运用“喷射”“漏斗”等加密货币技术，将诈骗赃款分散到数十个虚拟货币地址，再重新合并至少数账户以掩盖来源，最终将黑钱转化为伦敦房产、豪华游艇、私人飞机等合法资产，他甚至还从纽约拍卖行购入一幅毕加索画作，为非法财富披上“艺术投资”的外衣。
面对密集的国际制裁，各方反应迥异。太子集团发布声明否认所有指控，称相关说法“毫无事实依据，本质是为非法扣押资产寻找借口”，并宣布已委托国际知名律师事务所维权，“当所有证据呈现之后，集团将会得到清白”。柬埔寨政府则在回应中强调，太子集团运营符合当地法律，陈志的国籍办理程序合法，还特别澄清副首相苏索卡与他无任何非法利益交换。
哈佛大学亚洲中心学者雅各布·西姆斯在《联合早报》的采访中警示，太子集团的运作模式已被多个东南亚电诈集团效仿，成为全球网络诈骗的“教科书”，若不摧毁其根基，类似犯罪将持续蔓延。
而这场风暴的核心人物陈志，如今已不知所踪。据英国《泰晤士报》报道，他的妻子、孩子及情妇均定居伦敦，2025年3月马恩岛警方突袭太子办公室后，陈志便从伦敦机场离境，至今未公开露面。
接受采访的多位柬埔寨华人推测，陈志目前仍藏在柬埔寨。太子集团前高管认为：“柬政府能从他身上获利，不会轻易交给其他国家”；也有人认为他会“断尾求生”，“钱已足够，欧美路被堵死，稳住基本盘就行”。这名高管还念及旧情：“疫情时居家办公，公司没降薪还加10%补贴，他对员工确实不错。”
从网瘾少年到全球追缉对象，陈志的人生充满反转。而这场横跨多国的司法博弈，才刚刚开始。
